Histoire de la bancassurance

La bancassurance est apparue en Europe dans les années 1970 et 1980. Elle résulte de l’initiative des banques locales européennes.

Le concept s’est d’abord développé dans l’assurance vie, puis plus récemment dans l’assurance dommages, dans le but d’élargir la base clientèle et de rentabiliser le réseau.

Les premiers pays à se lancer dans cette aventure sont la France et l'Espagne.

En France, le Crédit Mutuel, reconnu comme un pionnier du concept, a créé en 1972 sa filiale dédiée à cette activité : les Assurances du Crédit Mutuel.

En 1984, la loi française (n° 84-46 du 24 janvier 1984) autorise les banques à élargir leurs activités. Désormais, les banques peuvent exercer des activités connexes à leurs opérations de crédit, à savoir le placement, la souscription, l'achat, la gestion, la garde, la vente de valeurs mobilières et de tout produit financier, ce qui englobe la commercialisation des produits d'assurance vie.

En Espagne, la bancassurance démarre au début des années 1980, lorsque le groupe Banco De Bilbao rachète Euroseguros, fondée en 1968 sous le nom de Vasca Aseguradora.

A l’origine, ce rachat était uniquement à caractère financier, car la législation espagnole interdisait aux banques de vendre de l'assurance. Cette restriction réglementaire a été levée en 1991. Les agents et courtiers qui, de ce temps-là, dominaient la distribution des produits d’assurance ont vu leurs parts de marché reculer face à cette nouvelle activité.

En 1989, l’Union Européenne publie la "Deuxième Directive de Coordination Bancaire" (89/646/CEE). Cette directive permet aux banques de s'engager directement dans un large éventail d'activités financières, y compris la négociation et la souscription de titres ou la gestion d'actifs, ce qui facilite le développement de la bancassurance.

Les premières collaborations entre banques et compagnies d’assurance se sont souvent limitées à des accords de distribution, où les banques agissaient comme intermédiaires pour vendre des produits d’assurance. Au fil du temps, ces partenariats se sont développés et ont évolué vers des modèles plus intégrés.

Dans les années 1990, plusieurs grandes banques ont acquis des compagnies d’assurance ou ont créé des filiales d’asurance pour renforcer leur position sur le marché.

En Belgique, une réforme législative est introduite en 1992. Cette dernière, en harmonie avec le droit européen, favorise le développement de la bancassurance.

Des groupes financiers ont dès lors procédé à l'acquisition de nombreuses banques afin de développer leurs activités. Ainsi, Fortis prend le contrôle de la Caisse générale d'épargne et de retraite (CGER) en 1993 et de la Générale de Banque en 1999. Pour sa part, ING acquiert la Banque Bruxelles Lambert en 1997, BHF-Bank (Allemagne) en 1999, Banque Slaski (Pologne) en 2001 et DiBa Bank (Allemagne) en 2002.

Aux États-Unis, la loi Glass-Steagall de 1933 interdisait aux institutions financières de s'associer avec des entreprises proposant d'autres types de services financiers.

Cette loi a instauré une séparation stricte entre les banques commerciales et les banques d'investissement, interdisant également aux banques de s'engager dans le secteur de l'assurance.

En 1999, la loi « Gramm-Leach-Bliley Act » supprime les restrictions, empêchant les banques, les sociétés de valeurs mobilières et les compagnies d'assurance de fusionner ou d'opérer ensemble. Désormais toutes ces institutions peuvent combiner les activités de banque commerciale, banque d'investissement et assurance.